Hedgefond kjemper for å stanse krav på $ 506 millioner i føderal domstol i New York

Et hedgefond har sitert en underliggende voldgiftsavtale som grunnlag for å fjerne en søksmål mot det fra Kasakhstan til føderal domstol. Søksmålet anklager det for å ha konspirert med moldoviske olje- og gassinvestorer for å sikre seg en påstått falske voldgiftskjennelse på halv milliard dollar mot landet..

Argentem Creek Partners og dets grunnlegger og administrerende direktør, Daniel Chapman, fortalte den føderale domstolen i New York mandag at tvisten gjelder en voldgiftsklausul i en "delingsavtale" med moldoviske investorer Anatolie Stati og sønnen Gabriel Stati.

Kasakhstan hevder at Statis stjal penger som var investert i sedlene ved å delta i falske oppblåste transaksjoner som fratok eiendeler fra KPM og TNG og la pengene i egen lomme.

Den påståtte svindelen inkluderer en ordning fra Statis for å blåse opp verdien av deres investering i et flytende petroleumsgassanlegg for å påvirke erstatningsberegningen utført av voldgiftsretten.

Statis vant prisen på $ 506.7 millioner i 2013 etter at Kasakhstan beslagla sin petroleumsvirksomhet i landet, selv om Kasakhstan har anklaget Statis for å sende falske dokumenter i voldgiften og oppblåse verdien av deres investering for å påvirke skadesberegningen utført av nemnda.

Chapman og Argentem hevder at det betyr at tvisten faller inn under en voldgiftsklausul i delingsavtalen med Statis som pålegger at tvister skal avgjøres i henhold til voldgiftsreglene til International Chamber of Commerce.

Norton Rose Fulbright-partner Matthew H. Kirtland, som representerer Kasakhstan, karakteriserte flyttingen fra Chapman og Argentem Creek-enhetene som en stoppende taktikk og sa at de ikke ville gjøre det hvis de hadde et forsvar mot anklagene.

Annonse

Han bemerket at i motsetning til føderale domstoler i New York, tillater statsdomstoler i New York partene å ta skriftlig funn før noen foreløpige beslutninger blir avgjort. Kasakhstan og Outrider har deltatt i en slik oppdagelse, og Chapman vil stoppe det, hevdet Kirtland.

"Dette er en desperat innsats fra Chapman for å prøve å stoppe saken, stoppe våre kunders pågående oppdagelse og unngå offentlig søksmål om Chapmans medvirkning til Stati-svindel," sa han. “Dette er andre gang Chapman engasjerer seg i så upassende taktikker. Den første var deres mislykkede påleggsbevegelse, som ble avvist av Washington-domstolen. ”

Kirtland viser til den amerikanske distriktsdommeren Amy Berman Jacksons beslutning i forrige måned om å niksere Argentem og Chapmans forsøk på å stanse rettssaken i New York.

En talsperson for Argentem Creek Partners sa:

“I syv år har Kasakhstan bøyd seg bakover for å unngå å betale denne prisen. I de amerikanske domstolene har de fått flere tap, inkludert et forsøk på å bruke RICO-vedtekter for å miskreditere saksøkerne. Deres forsøk på å forsinke oppdagelsen i tvangsfullbyrdelsen har mislyktes. Nå vil deres forsøk på å legge falske påstander mot en utenlandsk investor mislykkes, akkurat som lignende taktikker har mislyktes i andre jurisdiksjoner. Denne tildelingen er endelig, bindende og ikke appellerbar, og Justisdepartementet må godta at før uopprettelig skade blir gjort til Kasakhstans rykte som en seriøs, moderne, investorvennlig økonomi. ”

I tillegg til Kasakhstan forfølges kravene til Chapman og Argentem Creek-enhetene i New York-rettssakene av en annen investor i Stati-prosjektene, Outrider Management LLC.

Del denne artikkelen: